# ОВДП і депозити

> ОВДП і строковий депозит поруч: чотири запитання до будь-якого місця для заощаджень — ставка, податок, гарантія й доступ.

- Курс: [Особисті фінанси: бюджет, фінансова подушка, борги й інвестиції](https://productovi.com/uk/courses/personal-finance.md)
- Модуль: Де мають жити заощадження?
- Урок 19/32, ~17 хв
- Джерело: https://productovi.com/uk/courses/personal-finance/deposits-and-bonds

## Що таке ОВДП: чотири запитання

**Alex Tutor:** Ти й далі допомагаєш Dana із заощадженнями, а сьогодні до розмови долучається Hanna з фінансового відділу Klasna.

**Dana:** Hanna з фінансового відділу каже, що тримає заощадження в ОВДП, а не на депозитах. Я спитала чому і заплуталася вже на другому реченні.

**Hanna:** Спробую ще раз, повільніше. Будь-якому місцю для заощаджень я ставлю чотири запитання: яка ставка, який податок, хто гарантує і як швидко можна забрати гроші. Депозити й облігації відповідають на них по-різному.

**Hanna:** **ОВДП (government bonds)** — облігації внутрішньої державної позики: ти позичаєш державі гроші на певний строк під відсотки. «Військові облігації» — це теж ОВДП. Наприкінці вересня 2026 року гривневі ОВДП для фізосіб давали приблизно 15–17,5% на рік, а депозити на 12 місяців у великих банках — близько 13–14%.

**Hanna:** Потім податок. Станом на вересень 2026 року банк утримує 23% з відсотків за депозитом. А з доходу за ОВДП не утримують ні ПДФО, ні військового збору.

**Alex Tutor:** Тож порівнювати 16% із 14% нечесно щодо облігації. Переверни питання: яку ставку до податку мав би депозит, щоб лишити тобі ті самі 16%?

> **Вправа:** Гривнева ОВДП дає 16% на рік без податку. Відсотки за депозитом обкладаються податком 23%. Яку ставку **до податку** мав би депозит, щоб після податку лишалися ті самі 16%? У відсотках, два знаки після коми.

## Гарантування вкладів: хто стоїть за грошима

**Sofia:** 20,78% до податку. Жоден депозит на 12 місяців у великому банку стільки не платить. Тож за ставкою й податком облігація виграє.

**Hanna:** За цими двома — так. Тепер гарантія. Депозити, картки й поточні рахунки фізосіб і ФОП покриває **гарантування вкладів (deposit guarantee)**: якщо банк збанкрутує, державний Фонд гарантування вкладів поверне вкладникам гроші.

**Hanna:** Станом на вересень 2026 року під час воєнного стану й ще три місяці після його завершення фонд повертає вклади повністю. Після цього межа — 600 000 грн на одну людину в кожному банку, за всіма рахунками в ньому разом.

**Dana:** А доларові депозити? І самі облігації?

**Hanna:** Доларові депозити покриваються, але виплата — у гривнях за офіційним курсом. Облігації фонд не покриває взагалі: це борг самої держави, і вони обліковуються на окремому рахунку в цінних паперах, а не на балансі банку.

> **Вправа:** Що з цього, станом на вересень 2026 року, покриває гарантування вкладів в Україні? Обери всі правильні варіанти.

## Купувати цілими облігаціями

**Dana:** А як узагалі купити облігацію? Є мінімальна сума?

**Hanna:** Через застосунок банку чи ліцензованого брокера. Одна облігація має номінал 1 000 — у гривнях, доларах чи євро, і купити можна навіть одну. Ціна часто трохи вища чи нижча за 1 000, залежно від випуску й дня.

**Alex Tutor:** Скажімо, випуск коштує 1 025,50 за облігацію, а в Dana 150 000. Купити можна лише цілі облігації. Скільки?

**Sofia:** А те, що не вміщається в цілу облігацію, лишається на рахунку.

> **Вправа:** Випуск гривневих ОВДП коштує 1 025,50 грн за облігацію, і купити можна лише цілі облігації. **Скільки облігацій** можна купити на 150 000 грн?

## Якщо гроші потрібні раніше

**Dana:** 146 облігацій і 277 залишку. Останнє запитання: а якщо гроші знадобляться раніше?

**Hanna:** Тут вони відрізняються найбільше. Закриєш **строковий депозит (term deposit)** достроково — зазвичай утратиш частину відсотків, а деякі депозити взагалі не можна закрити раніше. Прочитай цей рядок до підписання.

**Hanna:** Облігацію можна продати до погашення, навіть по одній, але за сьогоднішньою ринковою ціною, а не за тією, за яку купувала. Ціна може бути нижчою, а банк купує трохи дешевше, ніж продає.

**Alex Tutor:** Тож обидва працюють найкраще, коли строк відповідає цілі. Обери облігацію, що погашається трохи раніше, ніж знадобляться гроші, і ціна посередині перестане мати значення.

> **Вправа:** **Правда чи ні:** якщо Dana триматиме ОВДП до погашення, вона наперед знає, що отримає, навіть якщо ринкова ціна облігації в проміжку впаде.

## Коли в гарантії є межа

**Sofia:** 150 000 у Dana — значно менше за 600 000. Ця межа взагалі має значення?

**Hanna:** Для неї зараз — ні. Вона важить, коли заощадження ростуть або коли родина тримає все в одному банку. Два банки — і покрита сума подвоюється.

**Alex Tutor:** І дата важить: «після воєнного стану» — не фіксований день. Такі правила змінюються, тож перевір чинні умови фонду, перш ніж на них покладатися.

**Alex Tutor:** Спробуй: коли знову діятиме межа 600 000, у когось 750 000 на депозитах в одному банку. Скільки не покрито?

> **Вправа:** Коли діятиме межа після воєнного стану — 600 000 грн на людину в кожному банку, — хтось тримає 750 000 грн на депозитах в **одному** банку. Скільки **не покрито**, якщо цей банк збанкрутує?

## Твоя черга: одна картка, два варіанти

**Dana:** Можна все це на одну картку? Чотири запитання, депозит ліворуч, облігації праворуч.

**Hanna:** Гарна ідея. І додай рядок про те, кому що пасує. Жоден варіант не кращий для всіх.

**Sofia:** З числами, де вони є, і з датою біля чисел.

**Alex Tutor:** Так. Ставки з вересня 2026 року до весни застаріють, а чотири запитання — ні.

> **Вправа:** Склади для Dana картку порівняння: гривневий депозит на 12 місяців проти гривневих ОВДП, по рядку на ставку, податок, гарантію й доступ (з числами й датою, де вони є) і рядок про те, кому що пасує. Дані на кінець вересня 2026 року: депозити на 12 місяців у великих банках дають близько 13–14% річних із 23% податку з відсотків, а дострокове закриття зазвичай коштує відсотків; гривневі ОВДП дають приблизно 15–17,5% без податку.

> **Головне**
>
> - Будь-якому місцю для заощаджень постав чотири запитання: ставка, податок, гарантія, доступ.
> - **Ставка й податок** (кінець вересня 2026 року): депозити на 12 місяців у великих банках — близько 13–14% із 23% податку з відсотків; гривневі ОВДП — приблизно 15–17,5% без податку. ОВДП під 16% дорівнює депозиту під 16 / 0,77 = **20,78%** до податку.
> - **Гарантія** (станом на вересень 2026 року): вклади й рахунки фізосіб і ФОП повертають повністю під час воєнного стану й три місяці після нього, а потім — до 600 000 грн на людину в кожному банку. Доларові вклади виплачують у гривнях. ОВДП фонд не покриває: це власний борг держави.
> - **Доступ**: дострокове закриття строкового депозиту зазвичай коштує відсотків (деякі закрити не можна); облігацію можна продати раніше, але за ринковою ціною. Узгоджуй строк із ціллю.
> - Облігації купують цілими, приблизно по 1 000: за ціни 1 025,50 на 150 000 виходить 146 облігацій і 277 залишку. Перевір чинні умови; це навчальний матеріал, а не персональна фінансова порада.

**Alex Tutor:** Далі кейс: 150 000 Dana на кухню через два роки, з усіма варіантами, податком та інфляцією на столі.

- Попередній урок: [Гривня чи долари: валюта цілі](https://productovi.com/uk/courses/personal-finance/currency-of-a-goal.md)
- Наступний урок: [Кейс: де зберігати гроші Dana на два роки](https://productovi.com/uk/courses/personal-finance/two-year-savings-case.md)

---
Productovi Learning. Безкоштовно, читати можна без реєстрації.